«Lo que es nuevo, no es bueno y lo que es bueno no es nuevo»
Samuel Johnson
Hace años, el plan de pensiones era el producto de inversión con el que la mafia financiera obtenía jugosas comisiones a costa de la rentabilidad de sus clientes.
Sin embargo, tras la fuerte reducción del límite de las aportaciones, la popularidad de los planes de pensiones ha caído por lo que los grandes bancos y aseguradoras han tenido que buscar otro producto que lo sustituya.
Y hoy, este producto, no es otro que el PIAS o Plan Individual de Ahorro Sistemático.
Pero, ¿qué es un PIAS?
Un PIAS es un producto de inversión diseñado para complementar la jubilación y estructurado como un seguro de vida-ahorro*.
En sus orígenes, los PIAS eran productos garantizados de prácticamente nula rentabilidad.
Algo totalmente absurdo si quieres ahorrar a largo plazo.
Para solucionarlo, nacieron los PIAS «Unit-Linked».
Un «Unit-Linked» es un seguro de vida-ahorro que, en lugar de tener una rentabilidad garantizada, esta depende de la rentabilidad de uno o varios fondos de inversión.
Nada diferente a las carteras de fondos que ofrecen todos los gestores automatizados.
Entonces, ¿cuál es la ventaja de estos PIAS?
Su fiscalidad.
O eso dice la mafia.
Mientras que los planes de pensiones te permiten disfrutar de un beneficio fiscal HOY, los PIAS te lo prometen para MAÑANA.
Es decir, cuando quieras rescatar tu dinero.
Pero antes, debes cumplir 4 requisitos:
- No puedes aportar más de 8.000€ al año.
- El total aportado no puede superar los 240.000€.
- Debes tener el PIAS desde, al menos, 5 años.
- Debes convertir el PIAS en una renta vitalicia.
Precisamente, ese «gran beneficio fiscal» reside en este último requisito: la creación de una renta vitalicia.
Según tu edad al contratar esa renta vitalicia, un porcentaje de la renta estará exento de tributar. Y cuanto mayor seas, mayor será ese porcentaje:
Llegando a estar exento de impuestos un 92% de tu renta vitalicia, si la contratas con 70 años o más (detalle).
Con estos datos y sin analizar en profundidad el producto, el PIAS puede parecer un opción interesante.
De hecho, la mafia está haciendo un buen trabajo para que así sea ya que el patrimonio de los PIAS aumentó un 8,5% en 2023.
La realidad es que los PIAS son productos opacos, cargados de comisiones y cuyas ventajas fiscales no son nada especial ni único de este producto.
Pero, ¿por qué digo esto?
Te lo explicaré en el próximo «Cultura Financiera en 2 Minutos».
* Al ser un seguro de vida-ahorro, el PIAS tiene una indemnización por fallecimiento del titular (aprox. 600€) y, en el caso de herencia, tendrá una reducción hasta 9.195,49€ en el Impuesto de Sucesiones (esto puede variar según la Comunidad Autónoma)